《证券时报》过去依靠低税率或零税率以及高度的客户隐私和机密性来吸引大量的全球避税天堂，并且正面临许多国家的共同围困。 2019年1月1日，开曼群岛和英属维尔京群岛（英属维尔京群岛）的经济实质性法令正式实施，开曼群岛于2月22日发布了《地面移动活动的经济实质性准则（第一版）》（称为“《开曼指南》”。这是关于经济实质性法令的具体规则。它的核心提到，只要在开曼成立和注册的公司，除了投资基金，它们还需要在开曼进行大量业务运营，例如定期召开董事会会议，开曼就从事核心创收活动。它的营业费用和雇员人数必须与公司产生的收入一致。最后，它必须提供信息以证明公司有实质性业务，即向开曼税务局提交基本税单。否则，您将面临罚款，注销，甚至入狱的风险，同时还将与开曼贝壳公司的母公司，最终母公司以及最终受益人的纳税状况交换信息。 。海外经济实质性行为的打击根据经合组织的统计，每年由于避免跨境避税，全球企业所得税损失约4％至10％，每年损失约1000亿至2400亿美元。由于低税甚至免税，没有外汇管制，严格的保密制度等，英属维尔京群岛，开曼群岛，巴拿马，泽西岛等地已成为全球贸易公司的“避税天堂”。但是，随着各种公约和反避税条款的实施，这些避税天堂的优势越来越不明显。面对国际社会的压力，许多著名的“避税天堂”不得不修改相关政策。 2月22日，开曼群岛发布了《开曼群岛指南》，进一步阐明了开曼群岛《经济实体法》的有关规定，旨在梳理在该司法管辖区注册的商业公司，其目的是清理无形的空壳公司。商业活动避免成为避免跨境避税的渠道公司。 《开曼指南》中的一点特别重要：只要在开曼注册的几乎所有实体都在开曼注册，除了投资基金和非开曼群岛居民的税收实体外，它们应满足经济实体，包括有限责任公司。公司，合伙企业，外国公司等。根据《开曼指南》，在2019年1月1日之前成立的空壳公司需要在2019年7月1日之前满足经济实体法要求，并且应该满足在2019年1月1日之后成立的空壳公司的要求。一年之内。自2019年以来，开曼，英属维尔京群岛，百慕大和泽西岛政府相继实施了经济实体法，要求从事特定活动的公司和合伙企业必须在当地建立以满足经济实质性要求。如果您作出虚假声明或不适用，将面临罚款。税务局有权考虑向有关实体申请注销。如果情节严重，可能构成犯罪，并要入狱。 “今天，我收到了许多客户的电话，询问开曼群岛要求注册公司提交纳税申报表的要求。他们对于是否要缴税或罚款感到非常紧张。我们还在下午在公司进行了讨论看看我们是否可以减税，这不是说不，而是减少税。“香港一家金融机构的海外资产管理项目负责人凯文说。据记者了解，香港目前有许多金融机构将海外资产分配给富人。在《 2017年中国私人财富报告》中，2017年有近60％的高净值人群拥有海外资产配置，而在2011年，这一比例在2014年仅为20％。数据显示，截至2017年底，中国的税收收入每年因“避税天堂”损失超过300亿元。如何避税？与世界其他地区公司的注册要求相比，离岸公司在避税天堂的注册程序非常简单且成本低廉。转让税，遗产税，遗产税或财产税。股份或债务交易无需支付印花税。在开曼省，每年的经营费仅需向政府支付570至2400美元。一家管理香港家庭信托的财务人员告诉《证券时报》记者，目前较大的离岸金融中心是瑞士，百慕大，开曼群岛，英属维尔京群岛和香港，以及一些较小的金融中心，例如列支敦士登和安道尔。 ，摩纳哥，巴哈马，荷属安的列斯群岛，泽西岛等地。经过多年的发展，离岸金融中心也经历了市场细分，按客户所在地划分：英属维尔京群岛，开曼群岛主要服务于中国市场，巴哈马主要服务于美国。市场，泽西岛主要服务伦敦市场。不同地区具有不同的业务优先级。例如，百慕大锁定再保险市场，开曼群岛，香港锁定对冲基金，而新加坡和迪拜主要提供保密服务。“在避税天堂注册的大多数公司都用于控制其他实际运营的公司。离岸公司本身没有任何实际的经营活动，也从未申请过本地税收居民。信息不对称导致离岸公司不在母国（或最终受益人所在的国家和地区）在境外注册地缴税，而没有缴税，从而避免了税收支出。“说一位财务顾问专门从事有海外注册需求的同惠管理公司。那么，离岸公司到底如何实现避税？中汇税务局合伙人巴海英说，过去，各国的国际税收管理都处于独立状态。大多数跨国公司会将实体经营地点的利润转移到离岸金融中心，并在这些地区建立银行帐户。由于利润和其他信息不透明且受到高度保护，因此主权国家不知道侵蚀了多少税基。公司有很多转移利润的方法。例如，跨国公司在全球运营，并通过全球产业链完成。因此，他们生产的产品可能在A国生产，然后销往B国，然后从B国销往C国。然后，通过一系列关联企业的转移，最终落到了消费者身上。这是通过转让定价控制国际税收的典型方法。由于每个国家的税收政策不同，这些跨国公司通常将高利润放在税率低的国家（通常这些离岸金融中心不对交易征税），而低利润则放在税率较高的国家，因此全球征税被人为降低。 “离岸公司的功能之一是，跨国纳税人可以利用公司的虚拟转移销售业务来实现销售利润的跨国转移，并以分红的形式向公司账户收取在各个国家的合资子公司的利润。为了避免在母公司所在的国家（但在CRS中）对股息等征税，避税天堂已经全部倒塌，海外逃税已变得不可见。“上述管理家族信托的财务人员告诉我们记者。避税天堂的多国联合围困与以往的不同之处在于，避税天堂的治理不再只是在舆论或闹剧层面上，而是全球性的围困。近年来，一些国家加大了利用海外秘密帐户来逃税的努力，甚至持续了几个世纪的瑞士银行业的保密法也已告一段落。去年9月，瑞士联邦税务局根据金融帐户的自动交换帐目信息（AEOI）标准，与一些税务机关交换了帐目信息。瑞士联邦税务局还提到，到2019年，如果合作伙伴国家符合机密性和数据安全标准，那么数据共享方将扩展到约80个国家和地区。同样在去年9月，中国首次与其他部门交换了CRS信息。作为海外财务账户的通用报告标准，CRS交换的信息主要包括三个方面：海外机构账户，资产信息和账户内容。具有不透明跨境信息的逃税和洗钱活动也意味着中国税务机关将控制海外个人的收入。一旦被列为高风险纳税人，他们不仅将面临大量未经审查的资金，而且还可能弥补大笔个人所得税。目前，全球已有100多个国家承诺执行CRS标准，包括澳大利亚，英属维尔京群岛，列支敦士登，开曼群岛，荷兰，波兰，瑞典，西班牙等65个国家已签署多边自动交换协议。特别值得一提的是，在富裕人士倾向于分配海外资产的国家和地区中，英国和曾经是避税天堂的各种离岸岛国基本上已加入CRS系统，但美国是一个例外。尽管美国有自己的海外帐户税，但要遵守法律，但仅适用于美国公民的海外帐户，而不适用于在美国拥有资产的外国人。简单的理解是，美国要求其他国家提供美国公民在当地的金融信息帐户，但他们在美国不能与外国人共享。信息。避税天堂仍然具有其离岸金融中心的两个主要功能：一是避税甚至逃税，其二是建立VIE结构以选择在海外上市。新浪在美国公开上市时首先采用了大陆VIE结构。简而言之，它是一家拥有内地经营实体的离岛公司，然后该离岸公司在选定的证券交易所上市，以达到海外融资的目的。 Wind数据显示，香港共有2377家上市公司，其中有1，283家在开曼群岛注册，占比超过54％，甚至在同一地址注册了数十甚至数百家。包括联想，百度，小米，京东和阿里巴巴在内的许多大陆知名公司都是通过在这些地区注册“离岸公司”基本持有股份并为海外上市建立VIE结构的大公司。 。政府在许多地方实施的经济实体法是否会影响这些企业？小米内部人士告诉记者，目前，开曼群岛没有任何实际业务。他们大多数是在中国支付的。目前尚不清楚新法案将对公司产生什么影响。这取决于最终的进展。一位不愿透露姓名的大成律师事务所的律师告诉记者，上述经济实体法规则可能会对在海外上市的国内公司产生一些影响，但这取决于经济实体法的执行。打包成一家“外资”企业，并获得针对外资的国内优惠政策的目的，例如“两个免税，三个减半”和“三个免税，五个减半”。在英属维尔京群岛注册的公司中，只有大约10，000家与中国有关，每个地方政府对外国公司都有不同的税收优惠。国内企业在境外注册的“假外资”也降低了中国的外资质量。但即便如此，英属维尔京群岛，开曼群岛和百慕大群岛等离岸金融中心仍然是建立VIE结构并选择在海外上市的首选。特别是，开曼群岛在全球证券交易所市场中享有良好声誉。纽约证券交易所，纳斯达克，香港证券交易所，新加坡证券交易所等世界知名证券交易所都接受开曼公司的上市。目前，世界上大多数上市公司都被列为开曼公司，其中包括在开曼群岛也设立了世界知名的私募股权基金。