融资决策是每个企业都会面临的问题，也是企业生存和发展的关键问题之一。税收是财务决策中需要考虑的众多因素之一。利用各种融资方式和融资条件对税收的影响，精心设计公司融资项目以使公司的税后利润或股东收益最大化，是税收筹划的任务和目的。
融资作为一种相对独立的公司活动，主要利用由于资本结构变化而产生的杠杆影响营业收入。资本结构是企业长期债务资本与权益资本之间的本构关系。在融资过程中，企业应考虑以下内容：融资活动对企业资本结构的影响；资本结构变化对税收成本和企业利润的影响；在优化资本结构，减轻税收负担方面企业融资方式的选择以及所有者最大化税后利润的影响。在市场经济体制下，公司融资渠道主要包括向金融机构借款，向非金融机构借款，发行债券，发行股票，融资租赁，自筹资金和内部筹资。针对不同融资方式的不同税收处理方式以及所产生的不同税收负担为税收筹划提供了空间。
-恩美路演
租赁或使用租赁是减轻税收负担的重要方法之一。它不仅可以享受税收优惠，还可以使租赁公司抵消企业利润并通过支付租金来减少税收。
对于承租人而言，租赁不仅可以避免由于长期拥有机械和设备而引起的资本占用和运营风险，而且可以减少企业的应税收入，并通过支付租金来减轻所得税负担。对于出租人而言，租赁消除了使用和管理机器所需的投资，并且还产生了租金收入。此外，机器设备的租金收入按营业税的5％缴纳，其税负低于对产品销售收入缴纳的增值税。
当出租人和承租人属于同一企业集团时，租赁可以使他们将资产直接公开地从一个企业转移到另一个企业，从而达到转移收入和利润并减轻税收负担的目的。
【案件】
某国内企业集团中A公司的一条生产线价值200万元。租赁前，设备每年可产生利润24万元。所得税的适用税率为33％，即年度应纳税额为7.92。万元（240,000×33％）。现在经过税收筹划后，将生产线出租给同一集团的B企业，年租金收入为15万元（假设租金水平与向独立第三方的租赁水平一致，则为独立会计原则）。租赁生产线后企业A的租金收入为7.5万元（15万元×5％）；企业B出租后，可以在不改变产品利润率的情况下降低产品的利润率。年利润为9万元，适用的护理税税率为27％，企业B应缴的年所得税为24,300元（90,000×27％）。因此，租赁后，企业集团的总税收负担从79,200元减少到31,800元（0.75 + 2.43），节省了税款47,400元。
此外，租赁的节税效果不仅在同一利益集团内实现。即使有专门的租赁公司提供租赁设备，承租人仍然可以从减税中受益。
财务和经营租赁
根据是否转移了与租赁资产所有权有关的风险和报酬，将租赁分为两种类型：融资租赁和经营租赁。
融资租赁是实质上转移了与资产所有权相关的所有风险和报酬的租赁。所有权最终可能会也可能不会转让。如果租赁转移了与资产所有权有关的绝大部分风险和报酬，则该租赁应分类为融资租赁。
对于融资租赁，其税收处理如下：
1。融资租赁产生的租赁费用不能直接扣除，承租人支付的佣金以及安装交付后支付的利息可以在付款时直接扣除；
2。融资租赁设备可以在税前折旧和扣除，租赁费用和折旧之间的差额也可以在税前扣除；
3。租赁费通过债务支付，利息可以在税前支付。
如果一项租赁实质上不转移与资产相关的所有风险和报酬，则应将其分类为经营租赁。因此，将租赁分为融资租赁还是经营租赁取决于租赁的实质而不是合同的形式。
对于经营租赁，其税收处理如下：
1。可以避免长期设备的负担和风险；
2。支付的租金减少了企业的利润，减少了应纳税所得额；
3。当出租人和承租人属于同一大利益集团时，租赁形式将最终使该利益集团实现合理的利润转移，这是典型的节省租赁税的效果。