每天晚上7:30，一起查看国库，以了解公司海外业务的未来扩张对海外国库管理产生了需求。建立海外资金中心需要三个方面：提高资金集中度，防范和控制风险，税收和法规。作为考虑因素，税收成本和风险因素始终是非常重要的因素，企业可以从资金中心主题选择和资金池结构等方面进行节税操作。国内企业“走出去”步伐加快，“全球化”管理已成为趋势。改革开放以来，中国经济一直在高速发展，促使大量优秀的国内企业成长为世界百强知名企业。近年来，“一带一路”倡议的提出和发展为中国企业“走向国际”创造了良好的商机。公司资金管理需求巨大，资金管理模式已经升级。随着“走出去”公司在海外的扩张以及跨国公司的全球布局，全球变化也已开始，并且在实践中也在不断发展和升级。随着企业海外业务的加速发展，对海外资本管理的需求越来越迫切。越来越多的跨国公司选择在海外建立资金中心，以统一的方式管理和分配海外资金。 ，对资金进行全面管理和调度，提高资金使用效率，降低集团整体财务成本；对会员单位统一收支，管理会员公司的现金往来，对冲等活动，从而减少了结算成本，减少集团资本占用，并降低财务成本同时，它增强了集团总部控制整体资金的能力。在选择海外金库的地点时，企业通常需要综合考虑政治环境，财务环境，税收法规，银行服务，时差等，以及公司自身的业务发展目标和成本效益。实际上，大多数公司将在荷兰，卢森堡，新加坡和中国香港等金融服务业发达，资金自由流动，税率低或税制简单的国家或地区建立海外资金中心。从“走出去”的公司的角度来看，中资公司更喜欢在香港，中国或新加坡建立全球资本中心。以香港，新加坡和新加坡为例，说明选择海外资金中心时需要考虑的各种因素，并分析了香港，中国和新加坡作为“走出去”企业海外资金所在地的优势。中心。库房中心的选择对企业集团的未来发展有着深远的影响。一般来说，区位选择需要促进集中交易账户以实现集团实施集中管理的目标，而成本效益分析应包括简化合作伙伴银行关系战略以及对整体存贷款的需求。一般而言，企业会选择在海外控股公司所在地或已建立机构的地区建立财资中心，并选择具有较强综合实力的本地银行作为主要金融业务合作伙伴，以进一步分类和精简合作伙伴银行及结算账户进行合作本集团实行集中管理。考虑到当地市场存款的安全性和收益要求，当地市场资金的流动性，产品和服务的深度以及当地法律，仲裁，政治等因素，很容易实施集团的内部治理政策，包括外汇，利率和交易对手风险等。中国香港作为亚太地区的金融中心，拥有完善的现金管理和资金管理产品和服务，加上完善可靠的法律体系，位于中国香港的资金中心可以有效地增强集团的风险管理和投资管理能力；新加坡是第四大国际金融中心，同时也是世界第三大外汇交易中心和第二大财富管理中心。同时，新加坡是世界知名的自由港，其利率以市场为导向，并具有完整的法律和监管体系。考虑当地货币政策和外汇管制程度，当地法规是否允许公司参与本地，跨境和海外资金收集服务。公司需要考虑或避免在实施内部交易存款和贷款利息预扣税和银行存款利息预扣税的地点建房，并考虑或避免不利于集团状况的地方资本稀疏规定（如果有）。中国香港和新加坡都没有外汇管制，也没有征收任何股息税或预提税（新加坡必须遵守联邦贸易委员会的优惠政策）。香港，中国和新加坡的监管机构未对跨境资本集合和分配，企业跨境融资，内部结算以及收款和支付的运作施加额外的监管限制，这是建立公司资金的有利位置中心。许多国家和地区都建立了财资管理中心，以吸引跨国公司和企业集团，并经常发布各种税收和政策优惠。中国香港：为了吸引跨国公司和内地企业在中国香港设立公司财务中心，香港政府在税收法规修正案中引入了相关的税收优惠政策，该修正案于2016年6月3日生效。无需事先申请此税收减免，只需在年度纳税申报时向香港税务局申报即可。在计算利得税时，可以扣除企业资本中心在运营集团内部融资过程中产生的利息支出（在中国的非香港联属公司需要就相关利息收入缴纳不低于适用税率的税款在中国香港）。集团内部融资的条件是：（1）参与资金集中管理的成员公司可以是香港，中国大陆或非香港公司，至少需要4家；交易数量应至少为4； （3）每笔贷款交易不得少于250，000港元或等值外币。将合资格的库房业务的利润减少50％（即8。25％）的所得税合格的公司库房和合资格的库房利润条件如下：（1）对库房和库房活动进行中央控制，中国； （2）利润和总资产不少于资本中心利润和总资产的75％的库务活动/交易； （3）合资格的利润必须来自香港或在中国的非香港附属公司提供的资金服务/交易，包括资金池管理（如资金池管理，现金流量预测等），付款管理（集中式）。付款），投资服务（提供资本增值服务，例如存款，存款证明，债券，票据等），风险管理（建议金融风险，例如利率风险，外汇风险和相关对冲工具） ，例如远期和期货合约等），与资金管理相关的咨询服务（提供投资建议，融资咨询服务等），融资服务（例如提供担保，备用信用证，应收账款的财务应收款等） ）。为了吸引来自世界各地的公司在新加坡设立金融和资本管理中心，新加坡经济发展局于2016年推出了最新版本的FTC税收激励措施“金融和库务中心激励措施”，使公司可以从合格的服务和业务利息，股息和收入享受较低的税率。金融和资金管理业务偿还给银行或特别批准的关联公司的贷款利息免征预提税。符合条件的企业必须缴纳的所得税税率从17％降至8％。资金中心支付给新加坡境外银行和公司的非新加坡元利息；如果资金用于符合资格的业务活动，则可以在资金中心为海外批准的代表处和关联公司存入资金和支付利息，可以享受优惠的预提税。申请税收优惠的公司必须满足：（1）每年350万新元的运营费用； （2）雇用至少10名专业人员和其他相关条件。税收优惠期为5年，可以延长。为了解决国际双重征税问题，调整两国之间的税收利益分配，世界各国普遍采取缔结双边税收协定的有效途径。为了避免国际双重征税，双方必须做出相应的让步，以达成一项对双方居民均享有优惠待遇的条约。与39个国家或地区（包括墨西哥，日本，俄罗斯）签署（《 2016年税收（修订）（第2号）条例》中的香港“公司财务中心”）与75个国家或地区（包括澳大利亚，（墨西哥，日本）签署，俄罗斯）（新加坡“财务和国库管理中心税收优惠计划”，这是截至2018年4月的普华永道的政策解释。）总之，香港，中国和新加坡就税收政策而言，都非常适合设立海外金库的地点在实际选择过程中，企业还需要考虑自身业务发展的需要和设立金库的预算成本。税收成本和风险一直是一个非常重要的因素，对于公司来说，弄清与海外金库有关的税收成本和税收风险非常重要，一些国家和地区通常会制定优惠政策，以吸引大型跨国集团建立本地金库，例如上述的香港和新加坡。因此，公司在了解地方税收法律法规的同时，还需要了解地方政府对国库中心的税收优惠政策，并充分利用税收优惠政策来降低税收成本。利息预扣税是一种常见的税收成本。一般而言，利息付款人是代扣代缴所得税的代扣代缴人，利息的接收者是实际的纳税人，但实际上，在很多情况下，税收安排是通过商务谈判来传递的。计算利息预扣所得税，第二个问题是财务中心所在的国家或地区是否与付款人所在的国家或地区签署了国际税收协定。例如，中国大陆税法规定的预提所得税税率为10％。根据中国内地与香港之间的税收协定，预提税率为7％。除了所得税和利息预提所得税外，跨境支付利息还可能涉及流转税。例如，中国的外部利息付款，除了预扣所得税外，还需要支付增值税。海外金库中心和成员单位之间的转移定价策略通常会对集团的总体税收成本和税收风险产生重要影响。作为跨境资本分配中心，金库中心通常涉及与会员单位的许多关联交易。如果金库中心所在地的税负较低或有某些税收优惠政策，则可以通过全球资金分配减少集团的总税负。但是，在特定的业务运营中，公司需要明确财务中心和交易对手所在地的相关法律，法规和政策。资本弱化也称为“资本隐藏”，“股份隐藏”或“收入提取”。防止资本稀疏的规定规定了企业可以从关联方获得的最高贷款额。如果发现其债务融资比率过高并且没有合理的商业原因，则可以判定为避税。首先，利息可以作为费用支出在被投资企业的所得税之前支付，但是不能支付股息。其次，某些国家的股息预提所得税率高于利息的预提所得税率，例如美国的预提股息所得税免征利息。基于上述避税的可能性，许多国家已经采用了防止资本稀薄的规定。因此，公司还必须充分考虑资金中心和相关地区的资本弱化法规。参考文献：【1】王Kun，赵卫刚，“走出去税收指南” 【M】，中国市场出版社，2017-8-31 【2】”全球财政中心，建设未来财政神经中心，“大数据中心和价值中心” 【J】，“财宝” 【3】庄书清，“澄清海外金库的“税务”” 【J】，“中国外汇”，2018-6-11关于作者：银行雇员杨磊（Yang Lei）从事现金管理业务，并对公司资金管理研究充满热情。