当前许多企业主都非常苦恼，压力太大，因为公司的税收成本确实太高了。全年发现，支付给税务局的金额超过了他们自己的余额。考虑一下我感到不知所措，特别是对于小型企业而言，这不容易生存。结果，我觉得我赚到的一半钱必须纳税，导致企业流失。
税收是我们每个公民的义务。作为个人，我们确实要依法纳税，但实际上，如何纳税也是一个窍门，因为尽管税法明确规定，但实际上，公司也有合理的选择。规划空间。
许多税收优惠政策都集中在高科技领域。由于优惠政策的申报过程复杂，缺乏了解和不稳定，一些中小企业放弃或未能申请优惠政策。
然后，今天我将从四个方面告诉您：
首先，摊销利润。
在企业的生产和经营活动中，员工的福利在薪salary税计算范围内可以适当地高。这样，它不仅起到激励员工的作用，而且主要可以将这些福利费用包括在内。因此，公司的经营成本摊销到公司的利润中，从而达到减税的目的。
其次，混合销售税率是不同的，必须合理划分。
实际上，混合销售确实是亏损，您必须支付两次增值税。例如，对于已安装的灯泡，灯泡需要缴纳增值税，安装服务也必须缴纳增值税。从商人的角度来看，他们绝对希望减轻税率负担。设备增值税高于服务税税率。然后，商人希望以较低的材料设备价格和较高的安装服务。这样可以有效减轻税率负担。
而且，发票丢失后，请不要放弃，仍然可以报销和结算
税务部门实施“票务税收控制”。由于涉及税收，因此如果发票丢失，则无法重新打开票证。
但是，如果我没有发票就无法偿还该帐户怎么办？
实际上，您无需担心，可以采取以下两种措施来弥补发票的丢失：
首先，请与发票部门联系，以获取带有原始发行单位公章的证书，并注明原始凭证的编号，金额和内容。经会计单位负责人和单位负责人批准后，充当原始凭证。
其次，如果确实无法获得火车，轮船，机票和其他凭证之类的证明，则当事方将写明详细信息，并经处理单位会计部门负责人批准和单位负责人，他们也可以原始文件。
最后，公司费用和个人股东消费不能混为一谈
这实际上是非常危险的。一些公司投资一系列固定资产，例如房屋和汽车，但并不是以公司的名义而是以个人的名义来放置公共资产。并且该帐户没有记录应收帐款或其他应收款，该帐户也存在问题。
去年也是2018年减税政策大幅减少的一年。首先，霍尔果斯（Hhorgos）在三月份暂停了投资，进行了整顿和整顿！需要自查公司入驻！然后遇到了范冰冰事件，这在娱乐界引起了地震！让娱乐界的每个人都处于危险之中！因此，该国存在许多减税措施。减税措施会降低税收合规性和法律合规性吗？答案是合法的！在选择避税地避税时，您必须首先了解避税本人，并认真看一下避税地！例如，政策是否稳定？这些工业，商业，税收和财政部门之间的合作如何？地方政府对这些税收萧条的态度如何！还有可以可持续地享受的政策，以及是否可以每月履行政府对公司的承诺！
这里推荐苏北地区的税收优惠政策。
首先，税收优惠的内容
1.财务支持奖励高达70％
只要服务型企业保持现有的营业地址和商业模式，只要在钱江正阳工业园区注册，就可以根据增值税（营业税）或营业税来计算。总税。奖励50％-70％（占地方财政保留的50％），企业所得税的奖励占地方财政保留的50％〜70％（占地方财政保留的40％）。
2，已批准的收藏
对于在公园内驻扎的个体独资经营或合伙经营（小规模纳税人），其个人所得税可申请批准的征收，固定征收2％。总税率约为5分。
3.及时的税收优惠
对于入驻园区的企业，开具公司正常运营发票后，园区将每月向公司提供财务支持和奖励。
4.一站式服务
企业无需参观潜江区即可在园区定居。重庆钱江正阳工业园区办事处为企业提供一站式服务。（{}} 5.投资促进模式
苏北公园利用总部经济吸引企业。它不会改变公司现有的营业地址和商业模式。它不需要公司在现场工作，还可以享受总部经济税收优惠政策。
6.政策成效稳定
总部经济税收优惠政策长期有效。如果不是由于国家宏观政策调整或不可抗力原因，将对优惠政策进行调整或变更。没有取消或迁出的企业将始终享受这一优惠政策。
7.成熟的投资项目
苏北公园在吸引中国投资方面已经成熟并稳定下来。
常见的避税方法主要包括以下两种避税计划方案，希望对老板有所帮助：
1.找到公司所得税税率很低的优惠税区，并将所有业务转移到新的优惠税区；
2.通过收益或其他费用的转移，高额利润通过收入转移到在税收优惠区内成立的新公司。
企业的合理避税主要取决于如何在增值税和企业所得税两个方面节省税款。
例如，在我们的苏北园区，如果公司保持原始的业务模式和营业地址，则当新成立的公司时，将能够享受基于当地财政收入的增值税的50％地址已在低税区注册70％的人获得了财政支持奖；
公司所得税是根据当地财政收入的50％-70％征收的。
以最近在我们园区定居的某家设备公司为例：该公司每年支付1000万增值税，当地存款的50％，支持费的70％，350万，每年1000万的公司所得税，和40％的本地保留率根据70％的支持，支持280万。支持政策是稳定的，下个月的支持将在当月支付，并每月提供支持。
许多企业家老板在决策时没有问题，但是在财政和税收方面，他们有些沮丧。这也是正常的。谁称国家政策变化如此之快，规定太多？今天，我将告诉您如何经营企业进行投资以有效地节省税收。（{}} 案件
王总裁和几个朋友打算成立一家技术服务公司A（所有股东均为个人）。专业设备的初期投资为2200万元，办公投资为1500万元，其他投资为500万元。为降低经营责任风险，计划注册资本为人民币500万元。在企业持续经营和发展的情况下，如何利用剩余的3700万元使股东的总体税负降至最低？分析
：
一，除注册资本外的投资3700万元，是通过公司贷款支付的。如何纳税？
（1）公司向股东借款时，单位应当向股东发行贷款收据，并按照收据记录。
借：银行存款4200
贷款：实收资本500
其他应付款项-XX股东3700
（2）借款有利息，必须签署贷款协议（合同）。协议（合同）规定了贷款的年利率。到期时，根据协议中约定的贷款利率计算利息。
（3）向个人支付利息（假设年利率为6.5％），预扣并支付6％的增值税（实际上超过3％），以及额外的预扣和支付的个人所得税的20％。（{}}年利息= 3700 * 6.5％= 240.5万元（（））增值税= 240.5 /（1 + 6％）* 6％= 1361万
附加税= 13.61 * 12％= 1,630万（{}}个人所得税= 240.5 * 20％= 481,000元
资本账簿印花税= 500 * 0.5‰= 2.5万元（自2018年5月1日起，资本账簿印花税的印花税减半为十分之一）
应纳税总额= 13.61 + 1.63 + 48.1 + 0.25 = 636,000元
（4）如果企业可以按照《企业所得税法》及其执行规定的有关规定提供相关信息，并证明相关交易活动符合独立交易原则或者企业的实际税负不高于境内关联方的，计算应纳税所得额时应扣除实际支付给境内关联方的利息支出。
（5）在计算应纳税所得额时，企业向关联方支付的实际利息支出不得以2：1的比例扣除，超额部分不得在当年及以后年度扣除。如果不符合独立交易的原则，甲公司的企业所得税前可抵扣的利息限额为1000×6.5％＝ 65万元。
2.除注册资本外，如何从资本公积中扣除人民币3,700万元的投资？
（1）公司股东实际出资超过注册资本的部分记入资本公积。单位应当向股东发行收据，并根据收据进行记录。
贷款：实收资本500（{}}资本公积3700
（2）在已记录的资金账簿上支付印花税，并根据已缴资本和资本准备金总额0.5‰来计算贴花。
印花税= 4200 * 0.5‰= 21,000元（自2018年5月1日起，对基金账簿贴花按五十分之一的税率减半征收印花税）
通过对以上两种不同的供资方式进行分析，很明显无需计算税收差异。不难得出结论，对于投资者来说，企业的后续发展只不过是两种情况：
I.乐观的操作条件：
资本准备金支出：如果业务形势乐观，则肯定需要追加投资或改变股权结构。此时，从资本公积转增资本是最合适，最理想的选择。没有税。成本增加。
公司借贷的支出：如果公司经营情况乐观，尽管借贷利息可以作为所得税前的一部分，并可以少缴所得税，但对于整个股东而言，则需要支付税费，但是公司必须发展中，很难将这部分资金返还给股东，导致企业需要增加一部分税收成本。
II。操作不良：
资本公积支出：如果经营状况不佳，资本公积支出不会增加增值企业的税收成本和资本流动压力，这可以使企业加强资本周转以克服困难。
公司借贷支出：如果经营状况不好，不仅要承受经营压力，还要承受税收成本，资金流动压力，使企业经营恶化，这是最主要的。不当。
原始标题：负责公共投资和投资咨询业务的准备工作：资源end赋的左右路径业务部门感到困惑
来自上海的《 21世纪经济报道》王丹
随着中国证券监督管理委员会发布《关于做好证券投资基金投资咨询业务试点工作的通知》（以下简称《通知》），正式降落。华夏，易方达，嘉实，南欧和中欧的五家基金公司被批准用于首批试点项目。
行业内的一些人评论说，这项业务的落地意味着公开募集资金的形式已正式进入2.0时代，即从产品销售导向到真正以客户为中心的服务导向。一些内部人士认为，这项业务促销后，可能会导致资产管理市场发生重大变化。
但是，从目前的角度来看，该基金的投资咨询业务已使投资者有些“看花”。
不仅如此，相关的详细规则尚未发布。据《 21世纪经济报道》的记者说，饶主要被基金公司弄糊涂了。
基金投资咨询许可证正式发布
实际上，基金投资咨询营业执照已经使用了很长时间。 《 21世纪经济报道》的记者私下知道，包括上述5家基金公司在内，提交申请已经有一段时间了，但是为什么此时突然被批准呢？找不到明确的“合作”机会。
一些基金消息人士说，这是监管机构推动基金业发展的趋势。今年8月，中国基金业协会发布其2019年下半年工作计划时表示，尽管在行业发展和自律方面取得了巨大成就，但在为实体经济服务方面仍然很明显，服务于人民的财富管理，并在资本市场中扮演买方的角色。行业专业水平不足，需要改善，行业生态不健全，通往市场化，法治和国际化的道路仍然很漫长。指出的第一个问题是，公共基金不能摆脱“基金赚钱，投资者亏损”的怪圈，专业价值不能得到充分发挥，投资工具的属性被削弱，投资者缺乏需求，大量资产分配和最终资产。完整的投资组合管理生态系统。
同时，该协会在其工作计划中还表示，它将致力于推动行业利率机制的改革，并促进基金销售机制向更符合投资者利益的方向转变。 。让基金的销售行为遵循优先考虑投资者利益而不是最大化自身利益的原则，促进基金募集和投资管理的专业划分。在市场竞争机制下，集资经理和投资经理将自发形成不同层次的管理层共享，形成相互支持。产业生态。不难看出，基金投资咨询业务是下半年基金行业协会工作计划的执行。
《 21世纪经济报道》的记者还从该基金公司获悉，没有有关如何“使用”该投资咨询许可证的支持规则。试点公司现在按照其原始模型进行操作。
“有了许可证，您就可以证明投资和咨询业务的合理性，这对基金行业和基金公司的发展具有重要意义，”上海一家基金公司营销部负责人说。
存在差异和混乱
什么是基金投资和咨询业务？尽管行业普遍同意根据客户需求提供投资咨询服务，但是在具体说明上仍然存在一些差异。例如，如果有说明，合格的基金公司可以接受客户的委托，并在客户授权的范围内，根据客户选择特定类型，数量和交易时间的投资基金。协议，并替换客户的基金产品购买，兑换，转换和其他交易应用程序。其他人则认为，它基于客户的特定需求，结合客户的财务状况和实际需求，为客户定制专用的投资和咨询账户，为客户制定特殊的资产分配方案，构建基金投资组合，并不断跟踪基金投资组合。不断优化，以帮助客户实现长期财富增值。
从表面上可以发现，以上两个报表中描述的业务模型在一定程度上与现有的基金FOF和基金帐户重叠。因此，一些市场参与者质疑该基金的离岸汇率做得不好。基金投资顾问能否发展良好？关于投资费的来源，这也是市场上一个更有争议的观点。会增加投资者的投资成本吗？
此外，尽管以前没有颁发过基金投资咨询业务资格，包括中国夏，中欧国际工商学院和其他经批准的试点项目，但许多基金公司，银行保险资产管理以及蚂蚁金服等第三方机构，购买财富和其他东西已经开始普及。
例如，华夏基金的子公司华夏财富已经成立了三年多，现在已经形成了“离线投资顾问+在线金融机器人”的服务模式。几天前，在获得基金投资咨询许可证后，发布了“更了解您，对投资了解更多”的投资咨询品牌，并签署了第一份基金投资咨询授权协议。
CEI基金下的CEIBS资金也积累了很多年。 2016年，它推出了“水滴智能投资”服务，以改善客户的获利体验。目前，已经推出了两个“水滴明智投资”和“水滴养恤金”。该产品线在行业中积累了一定的影响力。
从服务模式来看，“中国夏”和“中欧”两个基金投资顾问似乎更多地体现在“顾问”中。华夏财富总经理章辉表示，投资者可以从基金投资咨询服务中获得三大好处：第一，作为买方代理的基金投资顾问可以帮助客户开发全面负责的投资解决方案。从投资目标，财务状况，投资期限等开始，深入了解客户的投资需求，制定资产配置方案，解决当时选择正确时机的问题，解决长期有效持有的问题通过持续的动态再平衡。其次，基金投资顾问可以为客户创建增值投资，包括财务计划服务，资产分配方案，投资组合再平衡，节税安排，跨境投资等各种增值服务。改善客户的个人财富健康指数；第三，改变基金投资咨询的收费模式可以降低客户的综合成本，同时更好地约束客户的资产增值。
中欧货币滚动业务负责人表示，他希望通过长期的努力，可以改善普通客户购买资金的经验，探索基金投资和咨询服务的业务模式。 ，并促进公共基金行业的单一产品销售。迈向全面的资产分配服务并尽自己的一份力量。
易方达，嘉实多和南方银行更倾向于引导投资。E Fund认为，基金投资咨询业务需要为每个客户开设一个专用的投资咨询帐户，量身定制的投资咨询策略，从市场上数千种产品中选择与该策略匹配的产品，并继续进行跟踪和调整。
此外，Harvest Wealth还为客户设计了授权的帐户管理服务，并率先推广了“买方代理”模式，该模式可在授权范围内为投资者提供建议或以投资者的名义管理其帐户根据投资者的命令。对于资产分配和投资决策的执行，投资顾问仅向投资者收取一定的服务费，而不再从产品方面收取任何销售佣金。
南方基金的“ Sinan Zhitou”通过与第三方销售机构天天基金的合作，实现了“整个市场的公开发售基金产品配置”。在这方面，一些基金市场参与者告诉《 21世纪经济报道》记者，应该更快地推广这种方法。
关于基金投资组合的建设，一些第三方机构目前提供此类服务，但是到目前为止，由于使用投资和咨询方法进行组合投资，因此几乎没有公开信息可以宣传可观的回报。“投资咨询业务的前景无疑是好的，但最终能否实现目标仍将在运作中扭曲，并且有待实践检验。”基金公司营销业务副总裁告诉《 21世纪经济报道》记者。
认为这取决于能否合理设置企业的激励机制。如果它仍然是一个以销售为导向的投资咨询业务，那么它与当前的营销没有什么不同，并且它确实基于财务管理以及客户的安全性和稳定性。，那么您可以期待效果。他还对基金投资咨询机构是否仍将是大型资金（例如银行融资）的“投资咨询”感到“猜疑”。
11月5日，基金投资咨询公司的试点计划有新消息。南方投资基金的收费标准和投资咨询管理服务的优惠公告显示，某些策略每年的费用低至0.8％，折价幅度为0.1％。
先前，公共基金的投资咨询业务的试点项目（以下称为基金投资和咨询业务的试点项目）已于10月25日正式启动。中欧基金“中欧资金”，易方达基金，南方基金，华夏财富，嘉实多财富等机构的销售子公司是首批入围试点机构。
南方基金（Southern Fund）的服务管理费敞口，意味着该基金的投资咨询范围进一步扩大。参加试点的其他一些基金公司对记者说，目前没有收费标准，只有在有关部门批准收费标准后，他们才能开展相关业务。
目前，基金公司的投资咨询业务如何“安排部队”，您如何看待“新参与者”的入侵？
南方基金的利率敞口，购买自己的产品不会反复收取投资管理费
所谓的基金投资咨询业务只是一家接受客户委托的投资咨询机构，并在客户授权的范围内为投资基金的特定品种，数量和交易时间做出选择。客户，帮助客户获得更多良好的投资回报率。
11月5日，南方基金发布了“关于其基金投资和咨询业务的投资和咨询管理服务的收费管理标准和费率减免的公告”，指出投资组合策略投资者应遵循提供以下信息的指定帐户：投资和咨询业务管理服务。总资产的一定百分比支付给公司，以收取投资咨询管理服务费。每个策略的收费标准为：绝对收入策略系列0.8％/年，股票债券分配策略系列1.0％/年，多要素策略系列1.5％/年。年。
此外，南方基金会提供了无双倍费用的答复。
公告指出，对于与投资顾问帐户中公司自有产品投资相对应的规模，不再重复收取与该规模相关的投资咨询管理服务费。投资者管理的投资顾问帐户不收取通过公司的电子直销平台交易的公司自有产品的额外购买费和赎回费（根据相关法规和基金说明书，应收集并包括在赎回中）基金资产费用除外）。
“翻译”是指该策略中包括的南方基金下的基金不收取投资管理费。而且投资顾问帐户购买了南方基金的产品，并且不收取额外的认购费，赎回费视情况而定（是否包含在资产净值中）。
此外，对于投资咨询帐户，南方基金还表示：“从投资咨询服务上线到2019年12月31日，该公司的电子直销平台投资咨询服务投资咨询管理服务费费率以0.1％的折扣执行。提供“折扣。
随着服务方式的变化，收费方式也发生了变化，基金投资和咨询系统已用顾问费代替了佣金。根据监管要求，试点机构应向客户充分披露收费项目和收费方法，并以书面形式与客户商定收取基金投资咨询服务费的标准和方法。基金投资服务费的年化标准不得高于客户账户资产净值的5％，但以年费，会费等形式收取，且每年不超过1000元。
华金证券的研究报告认为，传统的基金销售模式（直接销售+寄售）具有明显的卖方属性，基金投资咨询的出现改变了以前的“以产品销售（规模）为导向”的模式，然后是“客户兴趣”面向。基金投资顾问与客户建立了完全的信任关系，以决定交易的类型，数量和时间。投资咨询费代替了销售费和尾随佣金被削减到了客户和资金渠道的原始利润分配机制中，这无疑是对传统基金代理销售的巨大挑战。
这也意味着，随着基金投资和咨询业务的扩展，传统的基金销售渠道（如银行和证券公司）将继续面临压力。
5家公司试点投资咨询业务，为投资者提供三项主要服务
目前，公共基金的数量已超过6,000个，涵盖了多种基于股票的，基于债务的和其他类型。普通投资者必须选择购买哪种基金，以及在什么时候进行买卖以获得更好的回报。已经非常困难。根据基金业协会2017年的调查，自投资基金以来，获利投资者的比例仅为36.5％，但另一项数据显示，过去15年股票基金的平均年化收益率平均达到14.1％和键类型该基金的年化平均回报率为6.9％。从这个角度来看，“产品赚钱，客户不赚钱”已经成为困扰公共基金行业发展的痛点。
华夏基金总经理李一梅认为，基金投资和咨询业务的兴起是行业对现阶段提出的需求。在刚刚打破的资产管理新规则的背景下，面对一个难以捉摸的市场和6,000多种公共基金产品，投资者不仅需要财富管理产品，还需要投资解决方案。基金投资顾问是机构提供一种解决方案。
华夏财富有限公司总经理张辉认为，投资者可以从基金投资咨询服务中获得三项主要服务：
首先，作为买方代理，基金投资顾问可以帮助客户制定全面而负责的投资解决方案。他们可以从客户的投资目标和财务状况开始，了解客户的投资需求，并制定资产。配置计划，用于解决选择基本时间点的问题，并通过连续动态重新平衡来解决长期有效持有的问题；
其次，基金投资顾问可以为客户创建增值投资，包括财务计划服务，资产分配方案，投资组合再平衡，节税安排，跨境投资等各种增值服务。 。提升客户的个人财富健康指数；
此外，改变基金投资顾问的收费模式可以降低客户的整体成本，并更好地与客户资产增值挂钩。
《新京报》记者获悉，首批试水的基金公司有5家：嘉实多，华夏，中欧，华南和依方达。
目前，上述基金投资咨询业务批准的所有公司都已开始部署。嘉实多财富负责人表示，根据“定制账户”的管理惯例，嘉实多财富遵循客户至上的原则，为试点的基金投资咨询业务制定风险控制规则，并全面评估投资者的风险识别能力和风险承受能力。能力，投资目标，阐明基金投资组合策略的风险特征，并为客户提供与其自身的风险识别能力和承受能力一致的投资组合策略。
Southern Fund还表示，管理基金投资和咨询业务的发展是根据投资者的个性化投资需求，更好地实现以客户为中心，并在匹配的基础上提供“匹配的风险目标”投资咨询服务可帮助投资者避免追逐损益，并应对市场风格的变化。
中欧货币滚动业务负责人表示，该公司已配备了专业的投资管理团队，算法研究团队，产品设计，客户服务和系统构建团队，并致力于为客户提供专业的投资咨询服务。
实现投资者和中介机构的利益，并且客户已签订合同
分析人士指出，作为一种新的业务格式，基金投资和咨询业务需要集成两种功能：投资和客户服务。投资机构的专业资产分配能力，客户服务能力和基于Internet的技术能力都可能成为关键点。首批批准的机构是国内一流的公共基金管理公司及其销售子公司。他们在相关服务领域进行了相当多的探索，并具有相当的客户群和Internet服务经验。
据悉，买方的投资咨询模式在海外具有多年的运营经验。许多大型共同基金公司拥有更成熟的系统和更专业的团队来为投资者制定投资计划。根据Statista数据，2017年全球智能投资顾先生管理的资产达2264亿美元。
《新京报》记者获悉，基金投资和咨询业务试点项目一经启动，客户就已经签约。例如，华夏财富的基金投资咨询业务最近对001号客户车先生表示欢迎。 10月28日，车先生在新闻发布会上坦言说，中国财富基金的投资咨询业务试点资格已获批准：“有时我忙于工作错过最佳买卖时机很容易，对于某些投资组合，我也不知道是否买卖。目前，如果专业人士可以为我提供建议，那是最好的。 ”
中信证券研究报告的观点认为，基金投资咨询业务的推出将对证券公司传统的基金代理销售业务产生更大的影响。与传统的“卖方代理”模式相比，新的基金投资咨询业务实现了投资者和中介机构利益的统一，并将转移相当一部分基金的代理销售客户群。另一方面，基金投资咨询业务的实质通过增值服务来换取客户的报酬，势必对基金公司的证券研究专业性提出更高的要求。
华锦证券还发表了一份研究报告，称基金咨询的出现将明显影响证券公司的基金代理销售业务。由于基金投资咨询收入与客户的长期资产组合收入相关，因此这将使一些经纪基金代销客户向基金投资顾问的销售也给证券公司基金研究能力和财富管理业务带来了新的挑战。“同时，如果投资咨询模式的进展超出预期，也将转移银行零售和私人客户，实际上，最终，对金融机构的财富管理能力会有更高的要求。”
招商证券研究报告认为，从基金公司的角度来看，买方的投资咨询模式也有利于托管基金的稳定性，减轻了频繁申请赎回对投资者的压力。当然，另一方面，对买方的投资咨询的检验对基金公司而言既是机遇，也是挑战。与银行，证券经纪等机构相比，目前的基金直销渠道理论还比较薄弱。从长远来看，基金公司在专业团队的储备，客户信任的获得以及登陆产品的储备方面仍具有更多优势。需要探索很长的路要走。
太仕投资董事总经理韩伟也对《新京报》记者说，基金投资咨询业务在登陆过程中应特别注意人才的培养。原因是一方面，它可以充分理解基金的运作和基金投资。另一方面，人才非常稀缺。另一方面，当前的基金评估理论在战略周期，风险定义等许多方面与实践严重脱节，这将限制基金的投资和咨询业务。发展。
值得注意的是，尽管业界普遍对基金投资咨询业务的落地感到乐观，但也有一些不同的声音。例如，《华金证券》的研究报告指出，该业务存在局限性，试点机构设定了较高的门槛，投资顾问账户的投资组合由公司投资委员会进行集中统一的决策。
作者：James Chen
公募基金已朝着“买方时代”迈出了重要一步，基金投资咨询业务试点已正式开始。首批试点入围了中国财富，丰收财富，中欧货币滚动，E基金和南方基金等五家机构。
目前，许多试点机构已经在线上进行品牌投资，并且相关系统也得到了全面优化和迭代。对于普通投资者，什么是投资咨询？为什么客户需要基金投资顾问？咨询可以给您和我带来什么变化？五个试点机构的投资咨询业务如何？它们各自的优点是什么？经纪中国记者在这里整理，以测试各种投资咨询咨询机构的资源end赋和成就。
解决诸如“购买什么”，“如何购买”和“何时出售”之类的痛点
市场处于阶段性高位。投资者可以购买吗？我应该卖吗？在市场下跌的过程中，您会购买更多还是更多？在选择基金时，我应该选择全方位基金还是行业主题基金？如何通过减少投资成本来增加收益？
每个投资者在购买资金时都会遇到上述问题。在新的资产管理法规发布和新的交易所破裂的背景下，面对动荡的市场和近6000种公开发售产品池，投资者在投资行为中面临各种令人困惑的行为。这些困惑和问题是投资的痛点。这也是公共投资的价值。
面对客户的困惑，以“卖方代理人”为中心的传统基金销售模式只能产生“头痛和脚痛”的影响。例如，客户需要低利率资金，他们推荐指数产品；要求低回撤的产品，它们主要促进稳定的收入基金。投资者缺乏整合专业性，系统化和个性化的投资解决方案。
所谓的基金投资咨询是根据客户的特定需求，结合客户的财务状况和实际需求，为客户定制专属的投资咨询帐户，为客户制定特殊的资产分配计划，基金组合，并投资于经理。根据市场变化，将持续跟踪基金投资组合，并及时调整头寸，以确保投资组合不断优化，更接近客户的投资目标，并帮助客户实现长期财富增值。
“这就像装修房屋。首先，根据单位类型确定总体功能划分，然后专门设计用于原材料采购和建造的装修计划。”有这样的资深行业内部人士。
换句话说，在投资咨询模式下，财务经理不再只是推荐基金产品，而是首先成为客户的财富规划师，并根据财务状况和投资目标制定投资计划；他们还必须成为私人客户。财富管理员根据市场变化和目标变化来优化投资解决方案，以帮助客户实现其财富目标。
华夏财富：第一份单一基金投资咨询授权协议已签署
华夏财富已经正式发布了“更了解您，更好投资”的投资咨询品牌，并且还签署了首份单基金投资咨询授权协议。
这家证券公司的中国记者了解到，为了开展基金投资咨询业务，华夏财富已经精心准备了三年多的时间。作为华夏基金的全资子公司，华夏财富现已形成了“离线投资顾问+网上理财机器人”的独特服务模式。线下，华夏财富拥有最早的线下财富管理中心，并在基金行业拥有15年的线下基金财富管理服务经验。目前，它已建立了一支由100多人组成的专业投资咨询团队，并于2018年初启动了在线财富管理。服务平台华夏查理投资应用。
华夏财富为基金的投资咨询业务建立了专门的投资决策委员会。它由华夏基金的资产分配部门和华夏财富相关人员组成。
华夏财富从投资策略，系统架构，互动体验等方面对查理的投资进行了“五项核心升级”，并推出了三种类型的投资咨询账户：教育，养老金和利润，结合了客户的特定需求细节。财富管理方案，精心创建10种投资组合策略和10种标准化的基金投资和咨询投资组合，并提供一站式投资和咨询服务，包括基金投资组合构建，自动头寸调整和资产分析。
华夏财富将在试点阶段开展账户管理费优惠活动，投资者可以以500元的超低门槛体验相关服务。
“从整个行业的发展角度来看，货币基金引导人们完成了从储蓄到现金管理的过渡。接下来，投资者需要完成从现金管理到投资管理的过渡。步骤，投资顾问将承担沉重的责任。华夏基金总经理李一梅说。
华夏财富总经理张辉认为，投资者可以从基金投资咨询服务中获得三大好处：
首先，作为买方的经纪人，基金投资顾问可以帮助客户制定全面负责的投资解决方案，并从其投资目标，财务状况和投资期限等方面入手，以了解客户的通过持续的动态再平衡，解决投资需求，制定资产分配方案，解决选择正确时间点的问题以及解决长期有效持有的问题；
第二点是，除了alpha和beta回报外，基金投资顾问还可以为客户创造gamma收入，也就是说，为客户创造的投资增值包括财务计划服务，资产分配方案，投资组合再开发最终，客户的个人财富和健康指数的提高反映出各种增值服务，包括余额，节税安排，跨境投资等。
第三，改变基金投资顾问的收费模式可以降低客户的整体成本，并更好地与客户资产增值挂钩。
收获财富：完善的风险定位，帐户诊断和其他系统
在首批批准的基金投资咨询业务试点中，嘉实多基金的财富管理子公司嘉实多财富特别引人注目。
从提供基金投资策略到改善客户投资体验，Harvest Capital为客户设计了授权的帐户管理服务-收获自定义帐户服务。在定制的帐户服务模式下，投资者授权嘉实多以投资者的名义投资客户账户，以满足个人需求。
同时，嘉实多是业内首家推广“买方代理”模式的公司。根据投资者的委托，投资顾问在授权范围内向投资者提供建议或管理其账户中的资产分配，并以投资者的名义实施投资决策。投资顾问仅向投资者收取一定的服务费，而不再收取产品甲方收到任何销售佣金。
“多年来，我们一直在继续开发自定义帐户业务，探索和实践“买方代理”服务，并开辟了许多链接，例如系统构建，投资决策和风力控制。”嘉实多财富负责人介绍。嘉实多财富根据“定制账户”的管理实践，坚持以客户利益为重，为试点基金投资咨询业务制定风险控制规则，全面评估投资者的风险识别能力，风险。承受能力和投资目标，并明确基金投资组合战略风险特征，为客户提供与自身风险识别和承受能力一致的战略组合。
作为第一批基金投资咨询业务试点机构之一，嘉实多财富完成了独立系统的开发，包括独立的研发投资者RPS风险定位系统，整个市场的资产分配管理系统，大规模的投资者管理。系统和交易流程监控系统和账户诊断系统，确保基金投资咨询服务有序发展。
南方基金：与第三方的首个合作模式，发布了“思南致投”投资咨询品牌
南方基金发布了一个新的投资咨询品牌“ Sinan Zhitou”。“思南之头”将通过金融技术实现南方基金专业资产配置能力，风险管理能力和客户服务能力的全面整合。
实际上，在发布新的投资咨询品牌之后，是南方基金（Southern Fund）的投资咨询模型的新升级，该模型新开放了“买方的投资咨询新格式”。
南方基金表示，管理基金投资咨询业务的发展是在匹配“风险目标”的基础上为投资顾问提供服务，以便更好地实现客户-中心性和基于投资者的个人投资需求帮助投资者避免追逐得失和应对市场风格转变的服务。
投资的核心问题是：我可以将这笔钱投资多长时间？您想获得什么好处？我可以负担多少？通过南方基金的“ Sinan Zhitou”的小测试，只需一分钟即可为客户提供量身定制的核心三个问题指导方针，以帮助客户了解其资产的性质，所寻求的回报以及他们可以承受的风险熊。
南方基金“ Sinan Zhitou”将帮助客户进行基金产品筛选和配置，继续跟踪市场和策略的实施，以及管理客户投资顾问帐户。提供一系列的24/7管家式专业投资咨询服务，包括财务需求评估，资产分析和诊断，自动仓库调整和投资后服务。
南方基金“ Sinan Zhitou”与第三方销售机构“天天基金”合作，以实现“整个市场范围内的公共基金产品分配”。此举在业内尚无先例，或尚属首次。每个基金公司都有自己的专业知识和投资风格。通过整个市场的产品选择，南方基金帮助投资者收集优秀的基金经理和各基金公司的产品，真正实现最佳选择。
中欧资金流转客户：截至今年上半年，中欧资金流转客户占利润的87％
中欧基金旗下的基金销售子公司中欧理财公司专注于互联网，致力于为普通客户提供个性化的资产分配和授权的账户管理服务。中欧金融在2016年启动了“水滴智能投资”，以改善用户的盈利体验。目前，它已经推出了两条产品线，“ Water Drop Smart Investment”和“ Water Drop Pension”。
中欧国际金融学院致力于提供“一站式互联网财富管理解决方案”，因此它不同于普通基金销售子公司，特别侧重于系统构建功能，IT功能和Internet产品设计功能。
目前，Qian Rolling已为投资咨询业务配置了专业的产品研究和投资管理，算法研究，产品和客户行为分析团队，系统构建和客户服务团队。
据报道，中欧国际金融学院已根据客户需求明确定义了其投资目标和框架，为客户提供专业的资金优化和资产分配服务，并协助基于情景的战略定制和财务规划建立了投资咨询账户。满足客户需求解决方案，并提供持续的帐户跟踪管理和持续的投资后服务。
专业化，标准化和个性化是中欧的特色。中欧金融建立了服务投资咨询业务的投资决策委员会，以审查投资咨询基金池的转移，各种投资咨询组合策略和账户设计的产生和调整。为每种类型的投资咨询策略设置专门的投资组合经理，以进行持续跟踪管理；标准化：投资咨询策略系统将实施系统建模，避免过多的人工干预，并确保正确执行合并策略。个性化：根据客户需求和标签，基于统一的策略和算法，可以调整参数以实现个性化定制。
来自Money Roll的数据显示，截至2019年6月30日，在中欧Money Roll平台上进行投资的所有客户中，有利润的客户占87％，计划的投资开放率超过50％。客户体验方面，客户回购率超过90％。
在汇率方面，中欧国际金融公司表示，从长远来看，希望它可以通过客户长期持有的资产规模收取一定的投资费用，而不是通过诸如购买和兑换。在营销期间，可以考虑合理的费率折扣以降低客户体验阈值，以便更多的普通客户可以体验并接受这种新的服务方法。“包括资产在内的资产将被扣除。根据客户持有超过一年的计算，客户需要承担的成本远低于传统的基金销售模式。”
易方达：从三个方面提供投资咨询服务：资产分配，时间轮换和基金选择
易方达基金将根据不同客户群体的需求提供投资咨询服务，并在三个层次上为客户提供投资咨询服务：资产分配，时间轮换和基金优化。
易方达基金表示，发展基金投资咨询业务可让专业投资顾问协助投资者制定基金产品投资决策并监督实施，这将有助于改善投资者投资纪律并适度限制追逐损益的行为有效提高投资者的收益感；它还有助于增强公共基金行业满足居民财富管理需求的能力，并更好地满足投资者的个人投资需求。
基金投资咨询业务需要为每个客户开设专用的投资咨询帐户，量身定制的投资咨询策略，从市场上成千上万种产品中选择与该策略匹配的产品，并继续进行跟踪和调整。这是一个涉及大量数据的动态过程对基金公司的投资管理功能，风险控制系统和系统支持功能提出了极高的要求。