企业的基本目的是取得良好的经济效益，并使企业投资者的利益最大化。企业的税收筹划是为了获得“总体经济利益”，而不是“某一环节的税收利益”。因此，企业需要在税收筹划中进行成本效益分析，以判断其在经济上是否可行和必要。
税收筹划的特征：政策导向，这是税收筹划与公司避税和逃税之间的根本区别。税收是政府宏观调控的重要经济杠杆。该国的产业政策和生产计划都反映在税法的具体规定中。国家鼓励的税收通常少缴税；那些需要限制的人大多要加税。税收筹划是在法律允许的范围内进行的，它基于税法，对税法的精神有深刻的理解，并且当有多种应税选择可供选择时，选择低税负担的选择是合理和合法的。甚至它受到税收政策的引导和鼓励。例如，中国的固定资产投资方向调整税旨在实施国家产业政策，控制投资规模，指导投资方向，并加强重点建设投资。纳税人决定通过税收筹划放弃固定资产投资项目可以减少应纳税额。从政府的角度来看，这符合政府的政策指导。
公司税收筹划的一般方法
一，使用低税率环境
低税率环境是指税率较低且税负较轻的地区，行业和产品类别。低税区的选择包括经济特区，沿海开放城市，技术开发区和少数民族地区。低税区的税收优惠政策之一是享受地方财政优惠政策，先收税再退税，以优惠的形式达到节税的目的。不仅为企业提供了良好的税收条件，而且为企业制定了便利的税收筹划。例如，重庆和江苏推出了一系列非常丰富的税收优惠政策。
1.江苏注册企业的增值税由当地保留的30％〜50％（50％-70％）支持；
2.企业所得税由江苏当地保留的30％〜50％（50％-70％）支持；
3.个体企业（进行业务改革和增加经营）可以申请小规模的征收，征收后的个人税率为0.5％〜3.1％；
4.可以叠加。如果企业本身享受国家优惠政策的支持，可以叠加享受园区的支持政策。
5.总部经济投资模式。也就是说，不管地域限制，其他省市的人也可以享受重庆公园的财政扶持政策。
6.新公司注册（孝：135），营业执照申请，我们全面处理（0038），没有任何隐性成本（9525），安全可靠，省时省力。
（每月兑现奖励支持。大型纳税人采用“一户一谈”的方法，并提供更多的支持激励措施！）
示例：如果企业生产一批产品，最终销售额为5000万元人民币，则该产品的可抵扣成本为2000万元人民币。有两种选择方法：一种是在同一公司生产和销售，另一种是分离生产和销售。
如果选择第二种方法：假设您向销售公司出售了2500万笔产品，则应缴纳增值税（2500万到2000万美元）×17％= 850,000，相应的税负为3.4％。公司支付了850,000的增值税，而销售公司支付了5,000万的增值税（505,000万）x 17％= 425万
的总税负为（425万+ 850,000）÷1000万= 10.2％
如果销售公司在重庆公园注册，则销售公司的增值税为（50-50百万）×17％×（1-50％×50％）= 31875万
的总税负为（3.1875亿+ 850,000）÷1000万= 8.075％。利润实际上是公司的收入。不仅如此，企业所得税还可以退还，并且节税甚至更多！从政策角度来看，建立独资企业也可以解决投入不足或个人所得税高的问题
其次，调整费用方法
调整成本法是指通过合理调整公司成本，抵销收入并减少应税收入来减少公司税负的节税方法。费用的调整应按照有关财务会计制度的规定妥善处理，不得将费用摊销，且费用应随机计算。主要是库存评估法，折旧计算法和费用法
III。收入控制法
收入控制法是一种节税方法，可通过合理控制收入，相应减少收入以及减少或延迟纳税义务来减轻企业的税收负担。这里必须澄清的是，收入控制是按照有关财务会计制度的规定进行的合理的财务技术处理，主要是通过以下途径实现的：
1.使用公平的会计方法或准则设定收入的时间点。
2.利用税收优惠来控制收入的实现时间。
3.在累进税率的条件下，控制应税收入以合法减少应纳税额。
[文字/彭文胜]
关于中国经济的宏观经济平衡，市场特别关注两个方面：内部是消化过去积累的债务和房地产泡沫，涉及下半年的金融供给侧结构性改革和调整。财务周期；尚未解决的外部问题就是回应特朗普保护主义的挑战。
今天，我想谈谈有关贸易摩擦如何影响经济的内部和外部平衡以及可能的政策影响的最新观点。
关税是美国贸易保护的手段和目标
首先，我们了解这一轮美国贸易保护主义的特征。首先是从多边回到双边。特朗普政府认为，美国在世贸组织机制下已经失败，而双边谈判方法对此更为有利。第二个是贸易保护已从一般商品贸易领域扩展到科学技术领域。第三是关税不仅是特朗普政府的手段，还是目标。前两个应该清楚，第三个功能需要一点解释。
我们可以将美国的税收制度概括为“对进口商品不征税和对出口商品征税”，即进口关税较低，但是出口制造企业的利润要缴税。世界上大多数国家都在“对进口征税而不对出口征税”，例如增值税出口退税。
美国认为过去几十年来一直遭受苦难，因此共和党在2016年总统大选期间提出了边境调整税。边境调整税很难说。简而言之，它们与其他国家的税收体系类似，即所得税和关税-进口税，没有出口税。但是，与其他以流转税为主体的国家不同，美国以直接税为主导，而边境调整税违反了WTO的法律，这是有争议且难以实施的。
但是这个想法仍然存在，一种体现是提高进口关税。因此，近年来，我们已经看到，一旦美国与其他国家发生争端，首先想到的就是对进口商品征收关税。
我们注意到，美国对进口商品征税的威胁不仅针对中国，而且还包括欧盟，日本，印度，墨西哥等许多国家。这与共和党的反思有关关于美国进出口和国内税收制度。考虑到特朗普政府的想法，未来几年美国进口关税的总体水平可能会上升。在研究全球贸易和金融时，这一判断对我们具有重要意义。
那么，您如何看待关税和更广泛的贸易保护主义对经济的影响？我们可以从三个方面看待这个问题。
在对经济周期的短期影响中，中国是一个盈余国家。征收关税将影响中国的需求，出口将受到影响。美国是赤字国家。进口将超过出口。关税将提高进口商品的价格，这主要是由于供应冲击。
在中期对全球价值链的影响。中美两个主要经济体在全球价值链中处于关键地位。关税的影响是重复征税的直接体现。关税不同于增值税，增值税是对增值税和总值征税。这使全球产业链越来越复杂，进口关税导致重复征税。全球价值链的调整需要时间，这将带来供需的双重影响，这对全球经济来说是极大的不确定性。
从长远来看，如果中美市场分开，国际贸易将萎缩，竞争将下降，资源分配效率将下降。当我们进入美国市场时，对我们最重要的帮助不是出口需求（我们可以拥有“一带一路”沿线国家的其他出口产品），而是通过参与竞争最激烈的全球市场来促进中国公司提高供应效率。 。当然，美国也将受到影响，这对双方都不利。
以上是三个维度。我不认为中美之间是完全脱钩的，所以我主要从经济周期的两个维度和全球价值链的影响，结合当前的内部经济环境，特别是对美国的调整来谈论我们。财务周期。应该解决的问题。
汇率是载体和传输的结果
首先看看自去年6月美国首次对中国进口商品征收关税以来的贸易变化。美国从中国的进口减少了，从其他国家的进口增加了，但是现在美国对华贸易逆差的累计值似乎出现了回到原点（图1-2），从直觉上讲，这与理论预期是一致的。
图1：美国从中国的进口下降
图2：美国与中国的贸易逆差基本保持不变
在1930年代的贸易战之后，经济学反映了关税问题。1936年，美国经济学家莱纳（Lerner）提出了对称假设，认为对进口征税等于对出口征税。贸易量将减少，但贸易余额将保持不变。一个重要因素是汇率升值，这抵消了关税上涨的影响。
当然，贸易平衡还受到其他因素的影响，例如双方的经济状况，但是汇率是关键。
让我们看看进口关税如何影响美国的经济增长和就业。如果汇率不变，关税将导致进口商品价格上涨，美国的消费和投资需求将转向国内替代品。这是美国某些人认为关税提高对经济增长和就业有利的逻辑。但是，如果美元升值，美国商品将变得更加昂贵，需求将转向外国产出，这将抵消关税的影响。关键取决于美元汇率是否升值，是否被部分抵消，完全抵消甚至是超调。
关税对价格的影响也与汇率有关。最近有许多关于谁来承担关税上涨成本的讨论，包括NBER的研究似乎指向美国消费者，但其估算值与去年的相关数据进行了比较，可能会有偏差。去年下半年，美国进口中国商品的合同可能会在关税提高之前订立。关税提高后，必须根据合同价格增加成本，并由美国消费者承担。看一下进口商和出口商之间的博弈。
这与汇率有很大关系。如果美元兑人民币升值，中国出口商将更愿意或能够接受更低的美元价格，而美国消费者所面对的成本也不会增加。
扩展以上逻辑。谁将承担美国政府征收的进口关税？汇率不变，进口价格上涨由美国消费者承担；如果美元升值，则更多地由贸易伙伴的出口商承担。
总之，关税上涨的影响不是单方面的，汇率是关键变量。美元的升值有利于抵消关税的成本影响，这对美国消费者有利，但对整体经济增长不利；如果汇率保持不变，将有利于经济增长，但消费者面临的成本将上升。以上是美国对美国征收关税的影响。
中国是一个过剩国家，主要是对需求的冲击而征收关税。根据国际货币基金组织的研究，中国出口对价格的弹性系数为1.0-1.3。假设发生最坏情况，特朗普政府将对所有从中国进口的商品征收25％的额外税，或将中国对美国的出口减少25％。-30％。中国对美国的出口约占GDP的4％，这反过来直接影响中国的经济增长约1个百分点。
这是静态分析，未考虑人民币汇率贬值的对冲效应。中国对美国的出口占其总出口的20％。假设其他国家的货币保持不变，则人民币对美元贬值5％可以抵消25％的关税影响。但是，这不是完全动态的分析。其他国家的货币也可能跟随人民币兑美元的贬值，部分抵消了人民币的贬值，而人民币的贬值越大，抵消了美国关税的影响。
让我们看一下去年6月到现在的汇率变化。人民币对美元贬值了近8％，但人民币对一揽子货币的有效汇率小幅贬值了约1％，这表明人民币对其他货币已经升值了（图3）。到目前为止，汇率变化基本上已经符合一般贸易模型中一般的贬值需求，以抵消关税的影响，并且没有带来竞争性的贬值。汇率调整有序。
图3：自贸易摩擦以来：美元升值和人民币贬值
这是一个逻辑。美国关税提高和人民币汇率贬值不是双方进行贸易谈判或博弈的工具。作为赤字国家，美国关税的上涨将不可避免地带来强劲的美元。从微观的角度来看，这是非常直观的。美国提高了关税，美国减少了对中国进口产品的需求，中国出口商获得的美元汇率下降了。外汇供求的变化已导致美元升值人民币的压力。
就宏观经济平衡而言，贸易顺差还是逆差取决于储蓄率和投资率之间的差异，这取决于中期的结构变量，例如人口和技术进步。关税不会改变这些基础。面子因素。从进出口的角度来看，关税的增加打破了过去的平衡。必须有一个变量来抵消关税对进口价格的影响。这就是汇率（图4）。
图4：美元升值是美国关税提高的结果
当然，现实中的汇率变化取决于汇率机制。在浮动汇率制度下，名义汇率的变化可以抵消关税，但是如果人为地防止对汇率的调整，例如保持人民币与美元之间的固定汇率，这种调整仍然会发生。在名义汇率不变的情况下，人民币实际汇率的贬值是通过一般商品价格的下降实现的。大宗商品价格的上涨实现了美元实际汇率的升值。在固定汇率的情况下，美国进口关税的提高给美国带来了通货膨胀压力，给中国带来了通缩压力。简而言之，只要征收关税，关税就不可避免地会通过名义汇率或实际汇率等汇率反映出来。名义汇率的调整减少了经济中的摩擦。实际汇率的调整速度较慢，对经济的影响较大。尽管
汇率是结果，但这并不意味着没有问题。有两个因素可能导致汇率超调并放大汇率波动带来的风险。一是美元作为国际储备货币的作用。许多国家都有美元债务。美元升值增加了债务人的负担。同时，新兴市场国家的汇率通常不是干净的浮动汇率制，容易出现过冲现象。第二个是对进口关税征收的是总价值，而不是增加值。如果全球产业中的劳动分工非常精细，则进口关税可能会导致双重征税。因此，如果我们仅依靠汇率调整来对冲关税的影响，那么对汇率的影响可能更大。
在2000年，中国在全球价值链中的地位并不重要。圆圈的大小代表出口增加值的价值。2000年，全球价值链的两个中心是美国和德国。中国在全球价值链中的地位小于英国和法国，甚至小于韩国。但是，在2017年，全球价值链发生了很大变化，美国，中国和德国成为了中心。但是，德国的许多贸易额都发生在欧盟国家内部和同一货币区域内，其影响被高估了。简而言之，美国和中国现在是全球价值链的两个主要中心（图5-6）。中美之间的贸易摩擦对这两个经济体本身的影响远不止于此，并将对消费，投资和全球价值链产生影响。它已成为全球经济增长的重要风险因素。
图5：2000年：中国在全球价值链中的重要地位
图6：2017年：中国在全球价值链中的关键地位
我们不难理解，中美之间的贸易摩擦给全球贸易和投资带来了极大的不确定性，不利于消费和投资需求。它不像导出和导入那样简单。从这个意义上讲，美国贸易保护政策对全球经济的影响与不确定性对预期的影响是相关的。我们必须考虑宏观政策可以发挥的对冲和稳定作用。
反向循环调整
在这种情况下，我们如何看待反周期监管？根据上述逻辑，在未来几年中，美国的贸易保护，特别是关税，将成为全球经济面临的趋势因素，不仅限于中国。增加关税的直接含义是带来强势美元，而贸易环境的不确定性加上美元作为国际储备货币的作用，很容易导致汇率过高。
在全球范围内，强势美元的宏观含义是简短的信贷和宽松的货币。导致全球信贷紧缩的主要因素有两个：一是新兴市场中美元偿还债务的负担增加，另一个是美国私营部门债务为美元，而资产大多以彼此的货币计价通过直接投资。美元坚挺将带来美国私营部门的净资产下降。信贷紧缩将给美联储施加压力，要求其放松货币政策以对冲其对经济的影响。应当指出，在这种环境下，美国财政扩张的空间有限，广泛的财政反过来又会增加美元升值的压力，因此对美国政策征收关税意味着紧缩的信贷和货币宽松。
对于中国而言，人民币贬值和美元升值在金融层面也产生了严格的信贷效应。中国的民间组织是外债净额，人民币对美元的贬值增加了债务人的还本付息负担并收紧了其信贷条件（图7）。非政府部门美元债务的主体是住房和国有企业，因此，汇率贬值带来的紧缩信贷效应主要集中在这两种类型的企业中。
图7：中国：汇率贬值具有严格的信用效应
图8：金融周期下半年信贷紧缩的势头
在考虑反周期政策应对时，我们还必须注意金融周期向下调整的总体环境。在高杠杆的情况下，链条非常紧，信用具有自发的收缩动能（图8）。同时，房地产已经处于较高水平。像过去依靠房地产抵押品的角色一样，不太可能再进行一次大规模信贷扩张。图9比较了中国，美国和日本三种主要资产的市场价值与GDP的比率。中国房地产的市场价值与GDP的比率非常高。持续住房和房地产投机活动不是唯一的政策方向。
图9：房地产作为信贷抵押已经很高
结合贸易摩擦增加经济周期的下行压力以及金融周期低迷的去杠杆化总体环境，我们如何看待未来的宏观政策组合？两者在信用方面是矛盾的。经济周期的低迷需要广泛的信贷，而金融周期的低迷需要严格的信贷。然而，“宽松的货币”和“宽松的财务”是有助于稳定增长和去杠杆化的共同政策方向。由于贸易问题，我们还需要考虑汇率因素。简而言之，浮动汇率制度下的货币政策更为有效，固定汇率制度下的财政政策更为有效。美元是浮动汇率制度，因此货币政策更为有效。中国的汇率制度是有管理的浮动汇率制度，财政政策相对更有效。
与2008-2009年的外部冲击相比，有一些差异值得关注。当时，经常账户盈余占国内生产总值的比率接近10％，而且有扩大国内需求（进口增加）的很大空间。现在，经常账户盈余已经很小（图10）。面对出口压力，稳定地依靠扩大内需可能会迅速导致经常账户赤字。因此，尽管财政政策还有很大的空间，但我们不能完全依靠财政扩张。由于关税而导致的汇率调整不应受到阻碍。我们必须增加汇率形成机制的灵活性，以使市场供求发挥作用。结果导致美国传统产业的竞争力下降，这与美元坚挺，贫富差距扩大以及其他国家，特别是新兴市场经济体的贸易条件恶化有关。不可持续的。尽管很难判断最终的调整，路径是什么。
第三，通过结构性改革提高均衡利率和汇率。
为了应对贸易摩擦，最重要的是做自己的事并促进结构改革。政策的这一方面有很多解释，市场上也有很多讨论。举几个例子，第一个是竞争中立和对外开放。贸易摩擦越多，我们就必须向外界开放更多。同时，内部竞争是中立的，资源分配效率得到提高。第二个是金融供给方面的改革，科学和技术委员会的成立以及包容性金融的发展。这些是渐进式改革，也是股本改革，即消除不良资产。第三是减少收入分配差距，例如减轻贫困和公共服务均等。第四是促进生育率上升。
这些都有助于促进经济转型和实现高质量发展。我想提醒大家注意如何理解经常账户与汇率之间的关系。这些结构性改革的共同结果是消费率上升而储蓄率下降。在宏观平衡方面，这意味着中国将来可能面临经常账户赤字。这对汇率意味着什么？
经常帐户和汇率之间的关系需要从不同的时间维度进行查看。从短期来看，经常账户是外汇供求的重要因素。盈余推高汇率，赤字带来贬值压力。但是从长远来看，汇率和经常账户余额是硬币的两个方面，一个是价格，另一个是数量，这由经济结构因素（例如人口结构和生产率）决定。
例如，如果我们在中国的生育率回升，将会有更多的孩子，这将减少过多的储蓄，结果可能是经常账户赤字并伴随着强劲的汇率。这听起来有点难以理解。逻辑是储蓄率将下降，资本回报率将上升，均衡利率将上升，资金的流入将被吸引。对于整个国家来说，资金净流入必然与经常账户赤字相对应，同时给汇率升值带来压力。。